A település a Miklós vize mentén, Korond központjától 7 km-re terül el. Nevét egy Pál nevű földesúrról kapta, aki a Leshegynek nevezett fennsíkot uralta, ennek szélén folyik el egy patak. A patakot Pál patakának nevezték. Innen kapta a település a Pálpataka nevet.
A faluban már Mária Terézia előtt voltak telepesek, akik Buccow generális elől menekültek a hegyekbe, mert nem akartak a székely határőrségbe beállni. 1948 és 1952 között mint önálló község működött, azóta közigazgatásilag Korondhoz tartozik. A plébánia 1948-ban alakult. Korábban Korondról látták el a hívek lelkigondozását. Első plébánosa Juhász Antal, aki plébánialakot építtetett. 1994-ben felépült a fatemplom Bordi János lelkész vezetésével.